行業(yè)新聞
商品警報！監(jiān)管風(fēng)暴來了
2016-12-06
【四川德豐鋁材】以煤炭為首的黑色系期貨近期持續(xù)上漲，帶動部分其他品種跟漲。這種火爆的商品行情引發(fā)發(fā)改委和三大期交所齊出重拳，監(jiān)管風(fēng)暴即將來臨。
新浪援引媒體稱，發(fā)改委將于11月9日對鄭州商品交易所進(jìn)行動力煤期貨查處違法違規(guī)交易專項調(diào)研。此舉旨在了解和應(yīng)對近期動力煤期貨和現(xiàn)貨價格上漲過快的情況。發(fā)改委還將征詢下一步穩(wěn)定動力煤期貨市場的建議。
國內(nèi)三大期貨交易所今日也集體出擊，宣布上調(diào)動力煤、焦煤、焦炭、玻璃等品種交易手續(xù)費，同時上調(diào)焦煤、焦炭保證金。
鄭商所鄭商所晚間在日內(nèi)連發(fā)兩份通知后，晚間再發(fā)通知稱，要開展資管產(chǎn)品帳戶信息報備工作，一日連發(fā)三份通知。
中國煤炭資源網(wǎng)還發(fā)文稱將暫停發(fā)布CCI5500及CCI5000指數(shù)，因指數(shù)形成不嚴(yán)謹(jǐn)，只反映了部分現(xiàn)貨交易，不能完全反映市場價格，引起近期煤炭市場價格產(chǎn)生不必要的波動。
三大期交所齊齊上調(diào)手續(xù)費和保證金
鄭州商品交易所8日晚間公告稱：
按照監(jiān)管工作要求，鄭州商品交易所將全面開展資管 客戶相關(guān)信息的報備工作。資管產(chǎn)品報備主要內(nèi)容 各類資產(chǎn)管理產(chǎn)品（包含但不限于本公司資產(chǎn)管理產(chǎn)品、 在本公司開戶的證券公司、基金公司、信托公司、私募基金 管理機(jī)構(gòu)、保險公司等發(fā)行的資產(chǎn)管理產(chǎn)品）的主要持有人 相關(guān)信息及持有份額、投資顧問相關(guān)信息、基金經(jīng)理相關(guān)信 息等。
鄭州商品交易所8日下午公告稱：
1.動力煤。自 2016 年 11 月 8 日晚夜盤交易時起，動力煤品種日內(nèi)先開倉后平倉的平倉交易（以下簡稱日內(nèi)平今倉交易）手續(xù)費標(biāo)準(zhǔn)按 30 元/手計收。自 2016 年 11 月 11 日 晚夜盤交易時起，若某客戶當(dāng)日在動力煤單一合約交易量超 過 8000 手（含本數(shù)），且日內(nèi)平今倉交易量超過 2000 手（含 本數(shù)），對該客戶該合約當(dāng)日交易手續(xù)費加收 30 元/手。
2.玻璃。自 2016 年 11 月 8 日晚夜盤交易時起，玻璃品 種日內(nèi)平今倉交易手續(xù)費標(biāo)準(zhǔn)按 12 元/手計收。
3.甲醇。自 2016 年 11 月 8 日晚夜盤交易時起，甲醇品 種交易手續(xù)費標(biāo)準(zhǔn)由 1.4 元/手調(diào)整為 2 元/手，對日內(nèi)平今倉交易，甲醇品種按 6 元/手計收；對非日內(nèi)平今倉交易， 甲醇品種按 2 元/手計收。
短短幾小時后，鄭商所又在收盤后發(fā)布今日第二份通知：
自2016年11月11日結(jié)算時起，玻璃和硅鐵期貨合約交易保證金標(biāo)準(zhǔn)由原比例調(diào)整為7%，漲跌停板幅度由原比例調(diào)整為5%。
按規(guī)則規(guī)定執(zhí)行的交易保證金標(biāo)準(zhǔn)和漲跌停板幅度高于上述標(biāo)準(zhǔn)的合約，仍按原規(guī)定執(zhí)行。
大商所8日也發(fā)通知稱：
自2016年11月8日結(jié)算時起，焦炭、焦煤品種最低交易保證金標(biāo)準(zhǔn)提高至11%，漲跌停板幅度調(diào)整至9%。
自2016年11月9日交易時（即8日晚夜盤交易小節(jié)時）起，焦炭和焦煤品種非日內(nèi)交易手續(xù)費標(biāo)準(zhǔn)由成交金額的萬分之0.6提高至萬分之1.2，日內(nèi)交易手續(xù)費標(biāo)準(zhǔn)維持成交金額的萬分之7.2不變。
稍早上期所通知稱：
經(jīng)研究決定，自2016年11月9日起：
一、螺紋鋼1701合約日內(nèi)平今倉交易手續(xù)費從成交金額的萬分之一調(diào)整為成交金額的萬分之二；
二、天然橡膠1701合約日內(nèi)平今倉交易手續(xù)費從成交金額的萬分之零點四五調(diào)整為成交金額的萬分之一。
以上合約非日內(nèi)平今倉交易手續(xù)費收取標(biāo)準(zhǔn)維持不變。
計入今天的調(diào)整措施，動力煤交易手續(xù)費已從4元/手升至30元/手，漲幅達(dá)6倍多。10月24日，鄭商所宣布當(dāng)日夜盤交易時起，動力煤品種交易手續(xù)費標(biāo)準(zhǔn)由4元/手調(diào)整為6元/手，26日進(jìn)一步上調(diào)至12元/手，31日晚夜盤交易時起又調(diào)整為24 元/手。
截止11月7日收盤，動力煤期貨過去一個月累計上漲25%，今年漲幅達(dá)到驚人的121%。玻璃期貨過去一個月累計上漲17%，今年漲50%。甲醇過去一個月漲了16%，今年漲39%。焦炭1701過去一個月漲了46%。焦煤過去一個月漲了50%。
為防范市場風(fēng)險、抑制市場過熱，大商所在今日的通知中還稱，各會員單位做好市場風(fēng)險防范工作，提醒投資者理性投資。交易所將采取有效措施，加強(qiáng)市場監(jiān)管，抑制交易過熱，打擊違法違規(guī)交易行為，防止市場價格操縱，保障市場平穩(wěn)運(yùn)行。
除了連續(xù)上調(diào)交易手續(xù)費之外，鄭商所近日還嚴(yán)厲打擊期貨市場違規(guī)行為和異常交易行為，8月累計發(fā)現(xiàn)動力煤期貨異常交易線索25起，處理其中18起。其中，自成交（客戶在同一合約上自己和自己交易達(dá)到5次）8起，頻繁報撤（反復(fù)多次下訂單并撤銷）8起，疑似盜碼或轉(zhuǎn)移資金（懷疑盈利客戶盜取虧損客戶賬戶密碼或兩個客戶故意轉(zhuǎn)移資金）6起，涉嫌擾亂市場秩序（通過自成交或者串通成交引起市場價格較大波動）3起。
此外，鄭商所還持續(xù)強(qiáng)化賬戶關(guān)聯(lián)關(guān)系問詢及調(diào)查工作，對持倉量較大客戶篩網(wǎng)式排查其是否存在實際控制關(guān)系（一個客戶對另一個客戶期貨賬戶交易決策擁有決定權(quán)）。該所對存在疑似實控關(guān)系且持倉比重較大，可能對市場產(chǎn)生較大影響的客戶，及時開展問詢調(diào)查。如發(fā)現(xiàn)有確鑿證據(jù)證明存在實際控制關(guān)系但仍不承認(rèn)的，按照規(guī)則強(qiáng)制認(rèn)定，實行合并限倉管理，防止個別客戶利用持倉優(yōu)勢影響期貨價格。
鄭商所也要求會員首席風(fēng)險官加強(qiáng)投資者教育，對主要客戶及時進(jìn)行風(fēng)險提醒，并做好規(guī)則制度指導(dǎo)，提醒客戶不盲目跟風(fēng)、頻繁炒作，合規(guī)理性參與期貨市場交易。該所將密切關(guān)注市場運(yùn)行情況，適時果斷采取各種有效措施，防范市場風(fēng)險。
發(fā)改委調(diào)研和會議不斷 降溫過快上漲煤價
新浪援引媒體稱，發(fā)改委將于11月9日對鄭州商品交易所進(jìn)行動力煤期貨查處違法違規(guī)交易專項調(diào)研。此舉旨在了解和應(yīng)對近期動力煤期貨和現(xiàn)貨價格上漲過快的情況。發(fā)改委還將征詢下一步穩(wěn)定動力煤期貨市場的建議。
國家發(fā)改委近期也接連召開行業(yè)會議，試圖給火爆的市場降溫。昨日晚間中國證券網(wǎng)報道稱，國家發(fā)改委定于周三再次召開行業(yè)會議，希望加快產(chǎn)地動力煤發(fā)往秦皇島的速度，提高秦港庫存水平，讓市場看到庫存快速上升，達(dá)到穩(wěn)定煤價的目的。這將是發(fā)改委自9月8日以來第七次針對煤炭供需召開會議。
國家發(fā)改委10月31日曾表示，隨著先進(jìn)產(chǎn)能釋放到位和鐵路煤炭運(yùn)量大幅增加，庫存大幅上升，煤炭價格繼續(xù)上升是脫離供需基本面的非理性上漲，不可持續(xù)，有一定的借機(jī)炒作因素在推波助瀾。
